On Balance Volumen In Devisenhandel

On-Balance Volume (OBV) Das On-Balance-Volumen (OBV) Das On-Balance-Volumen (OBV) ist ein Impulsindikator, der den Volumendurchfluss zur Vorhersage von Änderungen des Aktienkurses verwendet. Joseph Granville entwickelte die OBV-Metrik in den 1960er Jahren. Er glaubte, dass, wenn das Volumen steil ansteigt, ohne eine signifikante Veränderung des Aktienkurses, wird der Preis schließlich nach oben springen, und umgekehrt. BREAKING DOWN On-Balance Volume (OBV) Die Theorie hinter OBV basiert auf der Unterscheidung zwischen intelligenten Geldgebern, institutionellen Anlegern und weniger anspruchsvollen Privatanlegern. Als Investmentfonds und Pensionskassen beginnen, in ein Problem kaufen, dass Einzelhandelsanleger verkaufen, kann das Volumen steigen, auch wenn der Preis relativ hoch bleibt. Letztendlich steuert der Datenträger den Preis nach oben. Zu diesem Zeitpunkt beginnen größere Investoren zu verkaufen, und kleinere Investoren beginnen Kauf. Diagramm, das mit TradeStation erstellt wird Das OBV ist eine laufende Gesamtmenge des Volumens (positiv und negativ). Bei der Berechnung des OBV sind drei Regeln implementiert. Sie sind: 1. Wenn der heutige Schlusskurs höher als der gestrige Schlusskurs ist, dann: Aktueller OBV Vorheriger OBV heutiger Band 2. Wenn der heutige Schlusskurs niedriger ist als der gestern Schlusskurs, dann: Aktueller OBV Vorheriger OBV - heutiges Volumen 3. Wenn heute Nachfolgend ist eine Liste von 10 Tagen im Wert eines hypothetischen Aktienkurses geschlossen Preis und Volumen: Tag 1: Schlusskurs ist gleich 10, Volumen entspricht 25.200 Aktien Tag zwei : Schlusskurs 10,15, Volumen entspricht 30,000 Aktien Tag 3: Schlusskurs 10,17, Volumen entspricht 25,600 Aktien Tag vier: Schlusskurs 10,13, Volumen 32,000 Aktien Tag 5: Schlusskurs 10,11, Volumen 23.000 Aktien Tag 6: Schlusskurs Preis entspricht 10,15, Volumen entspricht 40,000 Aktien Tag sieben: Schlusskurs 10,20, Volumen entspricht 36,000 Aktien Tag 8: Schlusskurs 10,20, Volumen 20,500 Aktien Tag 9: Schlusskurs 10,22, Volumen 23.000 Aktien 10. Tag: Schlusskurs entspricht 10.21, Volumen entspricht 27.500 Aktien Wie zu sehen ist, sind die Tage zwei, drei, sechs, sieben und neun Tage bis Tage, so dass diese Handelsvolumen der OBV hinzugefügt werden. Tage vier, fünf und zehn Tage sind unten, so dass diese Handelsvolumen von der OBV subtrahiert werden. Am Tag acht werden keine Änderungen an der OBV vorgenommen, da sich der Schlusskurs nicht änderte. Angesichts der Tage ist die OBV für jeden der 10 Tage: Tag zwei OBV 0 30.000 30.000 Tag drei OBV 30.000 25.600 55.600 Tag vier OBV 55.600 - 32.000 23.600 Tag fünf OBV 23.600 - 23.000 600 Tag sechs OBV 600 40.000 46.600 Tag sieben OBV 46.600 36.000 76.600 Tag acht OBV 76.600 Tag neun OBV 76.600 23.000 99.600 Tag 10 OBV 99.600 - 27.500 72.100On Balance Volumen auf Balance Volumen Technischer Indikator (OBV) ist ein Momentum technischer Indikator, der Volumen auf Preisänderung bezieht. Der Indikator, den Joseph Granville heraufkam, ist ziemlich einfach. Wenn der geschlossene Preis des aktuellen Balkens höher ist als der vorhergehende Balken, wird das Volumen des aktuellen Balkens zum vorherigen OBV addiert. Wenn der aktuelle Bar-Schlusskurs niedriger als der vorherige ist, wird das aktuelle Volumen vom vorherigen OBV subtrahiert. Die grundlegende Annahme, bezüglich der On-Balance-Volumenanalyse, ist, dass OBV-Änderungen den Preisänderungen vorausgehen. Die Theorie ist, dass intelligentes Geld gesehen werden kann, das in die Sicherheit durch eine steigende OBV fließt. Wenn die Öffentlichkeit dann in die Sicherheit geht, werden sowohl die Sicherheit als auch das On-Balance-Volumen vorausschreiten. Wenn die Sicherheitspreisbewegung der OBV-Bewegung vorangeht, ist eine Quittierungsbestätigung vorhanden. Nicht-Bestätigungen können bei Bullenmarkt-Tops auftreten (wenn die Sicherheit ohne oder vor dem OBV steigt) oder auf Bärenmarktseiten (wenn die Sicherheit ohne oder vor dem On Balance Volume Technical Indicator fällt). Der OBV ist in einem steigenden Trend, wenn jeder neue Peak höher als der vorherige Peak ist und jeder neue Trog höher als der vorherige Trog ist. Ebenso befindet sich das On-Balance-Volumen in einem fallenden Trend, wenn jeder aufeinanderfolgende Peak niedriger als der vorhergehende Peak ist und jede aufeinanderfolgende Rinne niedriger als die vorherige Rinne ist. Wenn die OBV sich seitwärts bewegt und keine sukzessiven Höhen und Tiefen macht, liegt sie in einem zweifelhaften Trend. Sobald ein Trend etabliert ist, bleibt er in Kraft, bis er gebrochen ist. Es gibt zwei Möglichkeiten, wie der On Balance Volume Trend gebrochen werden kann. Das erste tritt auf, wenn sich der Trend von einem steigenden Trend zu einem sinkenden Trend oder von einem sinkenden Trend zu einem steigenden Trend ändert. Der zweite Weg der OBV Trend gebrochen werden kann, ist, wenn der Trend zu einem zweifelhaften Trend ändert und bleibt zweifelhaft für mehr als drei Tage. Wenn sich die Sicherheit von einem steigenden Trend zu einem zweifelhaften Trend ändert und nur zwei Tage lang zweifelhaft ist, bevor sie wieder in einen steigenden Trend zurückkehrt, wird davon ausgegangen, dass das On-Balance-Volumen immer in einem steigenden Trend war. Wenn sich der OBV zu einem steigenden oder fallenden Trend ändert, ist ein quotbreakoutquot aufgetreten. Da OBV-Ausbrüche in der Regel Preisausbrüchen vorausgehen, sollten Anleger lange auf "On Balance Volume upside breakouts" kaufen. Ebenso sollten Anleger kurz verkaufen, wenn die OBV einen Downside Breakout macht. Positionen sollten gehalten werden, bis sich der Trend ändert. Berechnung Ist der aktuelle Schlusskurs höher als der vorherige, so gilt: OBV (i) OBV (i - 1) VOLUME (i). Wenn der aktuelle Schlusskurs niedriger als der vorherige ist, dann gilt: OBV (i) OBV (i - 1) - VOLUME (i) - 1) OBV (i) Wert des Indikators "On Balance Volume" in der aktuellen Periode OBV (i - 1) des Indikators "On Balance Volume" in der vorherigen Periode VOLUME (i) des aktuellen Bar. OBV: Perfect Indicator für Alle Märkte Professioneller Händleranalytiker, On-Balance-Volumen (OBV) ist ein bewährter führender Indikator, der es Händlern ermöglicht, Wendepunkte und gültige Signale in einer Vielzahl von Märkten und Zeitrahmen zu erkennen. Für die Mehrheit der technischen Analysten spielt das Volumen eine wichtige Rolle. Leider nur ein Tagrsquos Volumen zu einem Drei-Monats-Durchschnitt vergleichen wird nicht sagen, viel darüber, ob Geld fließt in oder aus einem bestimmten Markt oder Lager. In den späten 1970rsquos gab mein Vater mir ein Buch durch Joseph Granville betitelte Granvilles neue Strategie der täglichen Börsezeit für maximalen Profit. Ein paar Jahre später, fand ich Granvillersquos auf Balance Volume (OBV) auf Compu Trac, einer der frühesten technischen Analyse-Software-Programme. Ich war schnell auf der OBV süchtig. Aus den folgenden Beispielen, sowie meiner täglichen Charts in Play-Spalte, ich glaube, Sie werden sehen, warum es ist mein Lieblings-Indikator für alle Märkte. Joe entwickelte die OBV als eine Möglichkeit, festzustellen, ob das intelligente Geld kaufte oder verkaufte. Es wird berechnet, indem eine laufende Summe der Volumendaten und dann Hinzufügen in das Volumen, wenn die Schließung höher war als die vorherige Periode, oder Subtraktion der Lautstärke, wenn der Schlusskurs niedriger war. Wenn Sie dies in einer Kalkulationstabelle wie Excel tun, kann das Startvolume beliebig sein, da es das Muster der OBVmdashnot die absolute Zahlmdashthat wichtig ist. Bei der Betrachtung auf monatlicher oder wöchentlicher Basis kann dies sehr nützlich sein, um wichtige Trends zu identifizieren. Von Anfang an, analysierte ich die OBV in der gleichen Weise, dass ich eine Preis-Chart analysieren würde. Ich verwendete Trendlinien, gleitende Durchschnitte und Supportresistance-Analyse, um festzustellen, ob die OBV positiv oder negativ war. Divergenzanalyse war immer sehr wichtig, obwohl Divergenzen nicht immer an jedem wichtigen Wendepunkt beobachtet werden. Wie meine frühe Arbeit an Welles Wilderrsquos Relative Strength Index (RSI) war es entscheidend, Divergenzanalyse auf mehreren Zeitrahmen zu verwenden, um gültige Signale zu erzeugen. Im Mai 1985 war meine Analyse der OBV auf den Hauptwährungen maßgeblich dazu beigetragen, die wichtigsten Währungsun - ternehmen wie die Deutsche Mark (DMK) und den Schweizer Franken (CHF) zu identifizieren und damit die Spitze des US-Dollars (USD). Damals erwarteten die meisten führenden Wirtschaftswissenschaftler, dass der Dollar für einige Jahre stark bleiben würde. Der Dollar hatte im November 1980 mit der Wahl von Ronald Reagan unterboten. Zum Vergrößern anklicken In einem Auftritt auf dem Financial News Network, einem Vorläufer von CNBC, habe ich in einer Veröffentlichung vom 21. Mai 1985 ein sehr ähnliches Diagramm wie das Deutsche Mark Futures-Kontrakt auf dem CME diskutiert. In meiner frühen Adaption des OBV hatte ich auch einen 21-Perioden-gewichteten gleitenden Durchschnitt (WMA) des OBV hinzugefügt, der grün aufgetragen ist. Die wöchentliche Grafik zeigt, dass sich die DMK seit 1982 in einem etablierten Abwärtstrend (Linie a) befindet, da sie im Wert gegenüber dem US-Dollar sank. Im Jahr 1984 beschleunigte sich der Rückgang, da er um 25 auf ein Tief von 0,2881 oder 3,47 DMK pro USD fiel. Zum Vergleich: Anfang 1984 waren es 2,5 DMK pro USD. Während dieses Rückgangs sammelte sich der OBV mehrmals zu seinem sinkenden gewichteten gleitenden Durchschnitt. Im März 1985 bewegte sich der OBV über seinem gewichteten gleitenden Durchschnitt und brach seinen Abwärtstrend, Zeile c. Die WMA plattte sich in den nächsten sechs Wochen vor Beginn der Aufstieg. Bei mehreren Versuchen konnte der OBV keinen Durchbruchswiderstand (Linie d) erreichen. Mit der OBV nun über seinem steigenden gewichteten gleitenden Durchschnitt und mit bestätigenden bullish Signale in der Analyse der CHF und britischen Pfund (GBP), schlug sie vor, diese Währungen hatten Talsohle. Die täglichen technischen Studien waren auf den Währungen für mehrere Monate positiv gewesen, und dieses war ein anderes Negativ für den Dollar. Der OBV überwand seinen Widerstand, Zeile d, am 5. Juli 1985 (Zeile a). Eine Woche später brach die DMK auch ihren entsprechenden Widerstand, Zeile d. Dies ist einer der Gründe, warum ich den OBV als solch einen wertvollen Indikator finde, da er oft die Preise um einen oder mehrere Perioden führt. Offensichtlich kann dies das Risiko für neue Positionen deutlich günstiger machen. Die DMK testete ihren Abwärtstrend (Linie a) im August und hatte einen scharfen, dreiwöchigen Pullback. Während dieser Zeit war das OBV viel stärker, da es weit über seinem steigenden gewichteten gleitenden Durchschnitt hielt. Ende September trafen sich die G5-Nationen über ein Wochenende im Plaza Hotel in New York und beschlossen, den Dollar abzuwerten. Wie Sie auf dem obigen Diagramm sehen können, fielen die DMK-Futures höher aus und beschleunigten den Aufwärtstrend, da es eine abgestimmte Intervention zur Senkung des Dollars gab. Anfang 1988 hatte sich das DMK mehr als verdoppelt. NEXT: Anwendung von OBV-Analysen auf anderen Märkten Kommentar hinzufügen Kommende Konferenzen Kontaktieren Sie unsOn-Balance-Volumen: Der Weg zum intelligenten Geld Das Balance-Volumen (OBV), ein Impulsindikator, der positiven und negativen Volumenstrom misst, wurde von Joseph Granville entwickelt und eingeführt Im Jahr 1963 an die technische Gemeinschaft innerhalb der Seiten seines Buches, Granvilles Neuer Schlüssel zu Börsengewinnen. Granville fühlte, dass Volumen die treibende Kraft hinter den Märkten war, und entwarf OBV zu projizieren, wenn große Bewegungen in den Märkten auftreten würden. In seinem Buch, beschrieb er die Zunahme oder Abnahme seines Indikators, setzen neue Höhen oder Tiefen, wie eine Feder gewickelt eng. (Für mehr auf OBV, sehen Sie sich unsere Exploring-Oszillatoren und Indikatoren Tutorial.) Brechen Sie die Theorie Granville fuhr fort, seine Theorie zu erklären, indem es, dass wenn Volumen erhöht oder verringert dramatisch ohne wesentliche Änderung in den Ausgaben Preis, dann irgendwann die Preis würde nach oben oder unten. Es scheint, dass Institutionen (Pensionskassen, Investmentfonds und große Handelshäuser) beginnen, in ein Problem zu kaufen, dass Privatanleger immer noch verkaufen, Volumen steigt, da der Preis noch leicht sinkt oder ausgleichen. Über einen Zeitraum von Zeit, beginnt Volumen, um den Preis nach oben zu treiben und die Umkehr beginnt dann zu übernehmen, wie die Institutionen beginnen, ihre Position zu verkaufen und die Retail-Investoren wieder beginnen, ihre Positionen zu akkumulieren. Smart Money So beginnt der Begriff smart Geld kristallklar erscheinen - die Institutionen kaufen die Aktie der durchschnittlichen Joe an der Unterseite und dann verkaufen sie zurück zu ihm an oder in der Nähe der Spitze. Sie können auch sehen, wie OBV große Trendline-Turnarounds vorschlagen kann. Hier ist eine einfache Formel erklären OBV: Wenn heute zu schließen ist größer als gestern zu schließen, dann heute Volumen wird hinzugefügt, um gestern OBV, und gilt als Volumen. Wenn heute zu schließen, ist weniger als gestern zu schließen, dann wird heute das Volumen von gestern OBV subtrahiert und es gilt als Lautstärke. Und wenn heute zu schließen ist gleich gestern zu schließen, dann heute OBV ist gleich gestern OBV. Abbildung 1: On-Balance-Volumen Chart mit Tradestation Fazit erstellt Es ist sehr deutlich zu sehen, die dramatische Veränderung der Trends in diesem Diagramm des Dow Jones Industrial Index von Dezember 2000 bis Oktober 2001. Die Trends wurden plötzlich und mit Überzeugung umgekehrt, wie die Turbulenzen des politischen und unternehmerischen Umfelds führen die Schlagzeilen in diesem Jahr. (Weitere Informationen finden Sie in unserem Market Breadth Tutorial.)